קונים מוכרים

בואו לקחת חלק בלייב, נרשמים כאן >>בפרק השבועי של קונים מוכרים, אורן ברסקי, אריק בוידר ונועה שרמן נכנסים לשבוע שמרגיש כמו צומת של כל מה שמניע את השווקים: בלאק פריידי עם נתונים היסטוריים, קפיצה מחודשת בציפיות להורדת ריבית, ומלחמת AI שמקבלת תפנית עם השקת Gemini 3 של גוגל ולחץ גובר על OpenAI.השיחה מתרחבת גם לגזרה הגיאו פוליטית – מאוקראינה ועד המזרח התיכון – ולשאלת ההשפעה הישירה על הבורסה בתל אביב, זרימת הכסף המטורפת של המשקיעים המקומיים, והסיכונים שמתקרבים מכיוון חוק הגיוס והפוליטיקה הישראלית.בהמשך עוברים ללב הקמעונאות: שופרסל, רמי לוי, חצי חינם וטיב טעם, מי מאבד נתח, מי מתחזק ולמה הצרכן הישראלי חוזר להשוות כל שקל.פרק עמוס, שמחבר בין מאקרו עולמי למיקרו ישראלי – ומסביר למה הכול מתחיל ונגמר בגיאו פוליטיקה. (00:00) - טרום פתיחה: חוויות מבלומפילד (04:42) - - ארה״ב: המדדים נתנו שפיץ (06:11) - - בלאק פריידי: שיאי מכירות ופריצת דרך בצ׳אטים מבוססי איי.אי (10:56) - - יום הולדת 3 ל-ג׳יפיטי: מה התחזית? (17:11) - - רוסיה אוקראינה - הסוף? (23:57) - - ישראל: הגיאו-פוליטיקה במוקד (32:10) - - פוליטיקה, פחד גבהים וכסף (40:01) - - החנינה זה גיים צ׳יינג׳ר (46:02) - - אז למה לי פוליטיקה עכשיו? (51:29) - - פרומו: שיר הדיסקליימר (52:42) - - תזוזות בסקטור קמעונאיות המזון (01:08:45) - - סיכום קמעונאיות האופנה (01:16:32) - - שיר הדיסקליימר

שבוע רותח במיוחד בשווקים: טוויטר חושפת מיקומים ומייצרת רעידת אדמה ברשת, נתוני המקרו מלחיצים את וול סטריט, הריבית בישראל יורדת ומיד מציתה ויכוח – ובמרכז הדרמה: המהלך של סמוטריץ’ על הפטור ממכס שמטלטל את המשקיעים והקמעונאיות.אורן ברסקי, יאיר דרורי ונועה שרמן מפרקים את הכל – מהתנודתיות ב־AI ועד שוק העבודה הישראלי ומסבירים למה זה מרגיש כמו שבוע של פיצוצים.האזינו לפרק 54 של קונים מוכרים. מקווים שתהנו.הצטרפו לשידור הבא בלייב - https://planit-inv.co.il/km-pod-news (00:00) - - טרום פתיחה: רעידת אדמה בטוויטר (06:23) - - ארה״ב: תנודתיות, נתוני תעסוקה וריבית (13:09) - - הורדת הריבית בישראל: מהלך צפוי, דרמה לא צפויה (19:40) - - : מהלך הפטור ממכס של סמוטריץ: טוב ליהודים? (35:41) - -גוגל עוקפת את אנבידיה בסיבוב? (43:20) - - המשך הדיון: יותר בועה או יותר מהפיכת תשתיות (59:42) - - שאלות מהקהל: טרייד הבטחוניות עוד חי? (01:02:22) - - שימו לב! טופגאם, אאורה ביקום ועוד (00:00) - Chapter 9 (00:00) - Chapter 10 (00:00) - Chapter 11

בפרק 53 של קונים מוכרים, אורן ברסקי, יאיר דרורי ונועה שרמן מנתחים שבוע סוער במיוחד בשווקים: אנבידיה מציתה מחדש את בועת ה-AI, טראמפ nבטל מכסים לפני שבית המשפט יבטל, ובישראל – עסקת פלאפון-הוט מעוררת שאלות על תחרות, רגולציה ומחירים לצרכן.בהמשך, הצצה לזירה הביטחונית עם חוזי הענק של אלביט וההצטיידות המחודשת בצה״ל, דיון על רפורמת קופסת ההשקעות וההשפעה האפשרית על הפנסיות, וגם “שימו לב” עמוסה וגדושה בתובנות מהמחצית הראשונה של עונת הדוחות בשוק הישראלי.  – מהרגולציה בשיכון ובינוי אנרגיה, דרך דוחות הבנקים, ועד הבורסה שלא הצליחה לעלות לשיחת הוועידה של עצמה.שעה אחת של ניתוחים, תובנות וגם קצתבדיחות שוק ההוןהצטרפו לשידור הבא בלייב - https://planit-inv.co.il/km-pod-news (00:00) - - טרום פתיחה: על ספרים ומטוסים (06:46) - -מי מתרגש מירידות בביטקוין? (08:56) - - רוטצית סקטורים בארה״ב (12:21) - - מי מבטל מכסים? ומה עם החקלאים בברזיל (16:53) - - המאקרו דרך הדוחות של הום דיפו (18:00) - אנבידיה מיקרוסופט ואנתרופיק (24:13) - - התייחסות זריזה לקמטק (25:17) - - בישראל: תוצר עולה נדל״ן יורד (29:23) - - עסקת פלאפון -הוט מובייל: עבודה בעיניים? (34:34) - - אלביט ממשיכה להנות מגאופוליטיקה מתוחה (41:08) - - סופה של הגמל להשקעה? (44:54) - - : שאלות מהקהל (47:00) - - שימו לב: מחברת הבורסה לשיכון ובינוי אנרגיה לאתלטיקו מדריד וגם נייס (00:00) - Chapter 14

רוצים להיות איתנו בהקלטה בלייב? ענו על החידון והירשמו בסוף: https://planit-inv.co.il/quiz/בפרק 52 של “קונים מוכרים”, אורן ברסקי מארח את אריק בוידר ויאיר דרורי לשידור לייב – עם שלל נושאים חמים מהשבוע בשווקים, בארץ ובעולם. השיחה נפתחת עם מייקל ברי, שיוצא בהצהרה נחרצת על הונאה חשבונאית בחברות הטק הגדולות, אחרי שטען שהן מנפחות רווחים באמצעות שינוי תקופות הפחת. בין לבין, טראמפ חוזר לזירה עם מענק “תעריף דיבידנד”, ופתרון זמני לשאטדאון מזרים אופטימיות זמנית לשווקים.במקביל, נבחנת המשמעות הכלכלית של ניצחון מדני בבחירות לראשות עיריית ניו יורק, ואיך מדיניות הפיקוח על שכר דירה עשויה להשפיע על נדל”ן להשקעה בעיר. גם בישראל לא חסרים סיפורים – מדד ת”א 90 מטפס בחדות, אבל חברות הנדל”ן כמו הכשרה עדיין לא מצליחות למכור. ומה עם הריבית? בינתיים הנגיד שומר על קו ניצי, מה שמשאיר את השוק במצב של המתנה זהירה.בפינת “שימו לב”, החבורה מפרקת את הדוחות המרשימים של הבורסה לניירות ערך, את הרווחיות החריגה של IBI חיתום, ואת הזינוק של מניית אל־על. ולסיום – דיון עומק בפינת “קונים מוכרים” על מיטב טרייד: האם מדובר בסוס מנצח שמוביל את מהפכת הריטייל, או שדווקא שיאי הרווחיות הם נורת אזהרה?רוצים להבין מה מסתתר מאחורי הכותרות ולשמוע את מה שלא תקראו בשום מקום אחר?האזינו לפרק המלא עכשיו.הצטרפו לשידור הבא בלייב - https://planit-inv.co.il/km-pod-news (00:00) - טרום פתיחה (02:42) - - מה חשוב במאקרו השבוע (06:24) - - שוגר דאדי דונלד (11:50) - - מתפרצת על בזק (12:55) - - ביג שורט 2 (18:48) - - הבת ימים סוגרים חשבון (20:26) - - השקל חיסל את הספיי (23:26) - - מסחר בשישי טוב ליהודים? (30:23) - - סיכום אוקטובר באחוזת בית (31:40) - - פינת הנדל״ן (36:14) - - שימו לב: חברת הבורסה , איביאי חיתום, אל-על, טרמינל איקס רכבים סינים ועוד (01:03:26) - - קונים מוכרים: מיטב טרייד (00:00) - Chapter 13

לחידון קונים מוכרים חוגגים שנה לחצו כאן>>שנה לקונים מוכרים 🎉השבוע אנחנו חוגגים שנה לפודקאסט עם פרק שמחבר בין פוליטיקה עולמית לשוק ההון המקומי.מהקרב על ניו יורק והקול היהודי, דרך הורדת הריבית בארה״ב ועסקאות הענק בתחום ה-AI – ועד לדיון לוהט על כלכלת הבחירות בישראל והחברות שלא מממשות את הפוטנציאל שלהן.וגם: “שימו לב” מי קונה קרקע חקלאית בנס ציונה, למה פטריות מרינה הפתיעו את השוק, ואיך בת ים הפכה למבחן ריבית אמיתי.🎧 האזינו לפרק המלא – שנה ראשונה מלאה בתובנות, הומור, והרבה מה שלא תשמעו באף מקום אחר.הצטרפו לשידור הבא בלייב - https://planit-inv.co.il/km-pod-news (00:00) - - טרום פתיחה ממדאני והקול היהודי (06:29) - - מאקרו ארה״ב אין דאטה אבל יש דוחות ועסקאות ענק (11:37) - - שוק החוב מתעורר? טלטלה בשוק הריפו והביג טק ממנות השקעות באג״ח (18:34) - - חידון המאה מי מנצח בוידר או דרורי? (19:40) - - כלכלת בחירות שר האוצר נהייה פעלתן - האם משהו מזה יתממש? (25:02) - - קופסת ההשקעות גמל פוליסת חיסכון וקרן נאמנות נכנסו לקופסה. זה טוב למשקיע? (30:47) - - מלכודת ערך למה חברות נסחרות בדיסקאונט ולא בקטע טוב? - 4 דוגמאות שונות (46:40) - - שימו לב! המהלכים הבולטים בשוק סיטיקון וגזית גלוב באירופה, רכישת קרקע חקלאית בידי יוחננוף, ופטריות מרינה שבדרך לבורסה (01:00:56) - - אנליזה מהשטח: איפה שומעים את השבר בשוק הנדל״ן (01:08:58) - - שימו לב גם לזה: דרך חדשה לממן יזמי נדל״ן, קסטרו עושה יו טרן, וסופוויב ממשיכה להפציץ (01:22:22) - - שאלות מהקהל: התמחור בנדלן היזמי, העניין בשוק האג״ח ומה צריך כדי להצליח בתעשיית הפיננסים

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>השבוע בפרק טרום יובל של קונים מוכרים אורן ברסקי מארח את נועה שרמן (אלטרנטיב) ושחר כהן (Lucid Capital) לשיחה דחוסה על מפת ההשקעות בבינה מלאכותית: קפקס ענקי לדאטה-סנטרים שממומן בחוב, שחר מסביר מדוע הוא קורא לזה “QE בתחפושת” ומזהיר כי אם ברז החוב יתייבש, שרשרת-האספקה של GPU-ים עלולה להיעצר.מכאן הדיון מתגלגל לסבסוד הכבד שמאפשר למשתמשי GPT לשלם גרושים, ולשאלה אם יום אחד נקום וניווכח שהמודל החינמי הפך לפרמיום יקר. פינת שימו לב מגיחה עם כמה כותרות חמות: דן מלונאות רוכשת את מלון SoHo-NoMo במנהטן; בנק ישראל חושף כי משקי-הבית יושבים על 232 מיליארד ש״ח במזומן לא נושא ריבית; והנפקת סוגת מצטרפת לגל קמעונאי שמחפש כסף זול בשווקים. לבסוף, בדו-קרב קונים מוכרים ניצבת אינטל: אחרי שנפלה לשפל של 20 דולר – מחיר שמגלם כמעט את פירוק המפעלים – המניה סימנה רצפת ליקווידציה מובהקת . וושינגטון מכתירה אותה כנכס לאומי ומרמזת על סובסידיות, אבל הסימני שאלה רבים מההישׂגים  והרבה מהם עדיין מרחפים. מניין יגיעו הלקוחות? ומה עם הקפקס העצום מול חוב שכבר חונק את קצב ההשקעה…?פרק שהוקדם לבחינת מצב מפת ההשקעות בעולמות הבינה המאלכותיתמקווים שתהנו.הצטרפו לשידור הבא בלייב - https://planit-inv.co.il/km-pod-news (00:00) - פתיחה: פציעות של בומרים (04:49) - - ההכרזה של פייפאל (08:42) - - תמונת מצב: מעבר מהון לחוב (11:27) - - בלי השקעות אין כמעט צמיחה (17:22) - - מתי יסגר הברז? (22:19) - - איך ממנטזים מודלים? (34:40) - - שאלה מהקהל (38:44) - - GPT ופילוסופיה (40:54) - - שימו לב: דן, דנאל ואסף רפפורט (54:23) - - קונים או מוכרים? אינטל (01:12:45) - - קצת אנבידיה לסיום

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבועי של קונים מוכרים אנחנו חוזרים מהפגרה היישר לקלחת של השוק.הדיון נפתח בשבריריות הפסקת-האש בעזה: השוק מגיב בעיקר למסגרת ההסכם כאשר כל סטייה מהמתווה מחזירה את המדדים לאדום לכמה שעות. במקביל, בארה״ב הדו״חות הראשונים לרבעון מצביעים על חוסן החברות — אך מחסור בנתוני מאקרו בגלל השאטדאון מותיר את המשקיעים לפענח את הכלכלה בעזרת “אלטרנטיב דאטה”.ברקע, הזהב מטפס מעל 60 % מתחילת השנה והכסף החם רודף אחר כל מניה שמכריזה על שיתוף-פעולה עם OpenAI — תזכורת לכך שהשוק מתנדנד בו-זמנית בין אופוריה לפחד. גם פרשת הבנקים האזוריים מתפוגגת, ובוול-סטריט כבר נראים מזוגים בין גדולים לקטנים.על שולחן המאקרו המקומי: מדד מחירים שצלל ‎0.6 % מצית שמועה ברשת על הורדת ריבית מידית ומאלץ את הנגיד להבהיר שהדיון יתקיים רק ב-24 בנובמבר. בפינת שימו שימו לב תגלו את העסקאות הגדולות של השבוע , בין השאר את דלתא-גליל שקונה מותג אינסטגרם , דוניץ שעושה הכל כדי להישאר במדד ת״א 90; ואייביאיי חיתום מתכננת דיב׳ חריג ועוד..בפינת קונים מוכרים מתפצלים חברי הפאנל סביב פריורטק: דרורי רואה “אופציה בחינם” על Access, אבל שרמן מזכירה שההנפקה נדחית מ-2012 ושהחברה עצמה מדברת כעת על תחילת 2027 — “דיסקאונט לא מספיק למה שאנחנו עוברים”. קמטק, נכס-הבסיס, ממשיכה ליהנות מביקוש ציוד בדיקה לשבבים.לחצו Play להציץ אל מאחורי המספרים, לשמוע את הוויכוחים באולפן ולקבל רעיונות.מקווים שתהנו (00:00) - טרום פתיחה: קוסטה ריקה והפסקת אש (04:47) - - ארה״ב בצל השאטדאון ואופן איי אי (09:36) - - האם גוגל מאויימת? (14:51) - - הדוחות מדברים (16:37) - - הקטאר שמאחורי ההסכם (29:05) - - מדד מחירים מפתיע (32:32) - - יש עוד בשר? (40:17) - להשקיע בקרקע חקלאית? (46:03) - - שימו לב: איביאיי חיתום, דוניץ, דלתא ועוד (01:01:47) - - קונים מוכרים: פריורטק. (00:00) - Chapter 11 (00:00) - Chapter 12 (00:00) - Chapter 13 (00:00) - Chapter 14

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבועי של קונים מוכרים – מהדורת כיפור – התכנסנו לשיחה על מה שקורה בשווקים ברגע טעון כל כך. פחות המסחר עצמו בשוק אלא יותר מבט עמוק על שוק ההון, הריביות, הנדל”ן, והזירה המדינית שמעצבת את כל מה שמסביב.דיברנו על תגובת השוק לנאום פאוול, האשליה של “תשואות ממוצעות” והפער בין מציאות מקרו לבין אופטימיות היתר. משם עברנו להחלטת הריבית בישראל – או יותר נכון, למה לדעתנו אין שום סיכוי שנראה הורדה – לפחות לא לפני שהעשן התקציבי והצבאי יתבהר.במחצית השנייה צללנו לשיחה פתוחה על המציאות המדינית. מה עומד לקרות בעזה? האם ההסכם מעבר לפינה, או שדווקא ההתפכחות? דיברנו על השפעת הסנקציות, על מפת התמיכה הבינלאומית, ועל התחושה – “אנחנו לקראת הסוף. איך זה ייגמר? אף אחד לא יודע.”בסיום, חזרנו למה שכבר הפך למגרש הביתי של משקיעים ישראלים: שוק המולטי־פמילי בארה״ב. עלייה בחדלות הפירעון, ירידה בשכר דירה, פערי תשואה, ומדוע מה שהיה לא בהכרח מה שיהיה.מאחלים לכולם צום קל, גמר חתימה טובה – ומקווים שתהנו (00:00) - טרום פתיחה (03:14) - - נאום פאוול, ריבית ושוק המניות (09:20) - - בישראל? אין סיכוי להורדת ריבית (13:01) - - הלחץ הבינלאומי (18:17) - - לקראת הסוף אבל איזה סוף (31:16) - - שוק הנדל״ן לאן (33:10) - - מולטי פאמילי בארה״ב (40:46) - - משפט סיום

ליצירת קשר עם דפי צבר לחצו כאן>>בפרק השבועי של קונים מוכרים צללנו אל אחת הסוגיות הבוערות בהייטק הישראלי: מה עושים עם ה־RSU של Wix?יחד עם שחר כהן (לוסיד קפיטל), ודפי צבר (Planit), ניתחנו לעומק את מצבה של Wix בעידן ה־AI – החל מהחששות שהטכנולוגיות החדשות יפגעו במודל העסקי שלה, ועד ליתרון שהיא מקבלת דווקא מהמובילות בקטגוריה דרך מנועי ה־AI של גוגל.דיברנו גם על רכישת Base44, סטארט־אפ קטן שהפך בתוך חודשים למנוע צמיחה משמעותי, ועל הדילמות סביב הערכת השווי של החברה כשמרווחי הרווח בענף ה־AI שונים מאוד מהליבה המסורתית של Wix.בחלק השני התמקדנו בצד האישי – איך עובדים צריכים לנהל את מניות ה־RSU שלהם. עלו נושאים של מיסוי יסף, מס עיזבון אמריקאי, הסיכון בריכוזיות מול מקום העבודה, וגם ההיבט הפסיכולוגי: הקושי למכור מניות שהביאו להצלחה כלכלית ולהתמודדות עם תחושת “אפקט הביתיות”.המסקנה ברורה: אי אפשר לנצח את התזמון בשוק. הדרך הנכונה היא תכנון פיננסי אישי, קביעת מטרות ברורות, פיזור סיכונים ותוכנית מימוש הדרגתית – כזו שמאפשרת יציבות וביטחון גם כשהמניה תנודתית.ליצירת קשר עם דפי צבר לחצו כאן>> (00:00) - - פתיחה (02:12) - - ת״ז של וויקס (03:40) - - הנרטיב של השוק (08:33) - - התיזה השורית (16:22) - ועוד לא דיברנו על בייס44 (20:09) - התיזה הדובית - איפה הסיכונים? (23:00) - צעד מפוקפק של ההנהלה (24:13) - - אז איך התמחור היום (25:30) - - אז מה עושים עם ה- rsu? (30:46) - - סיכונים נוספים בגיזרת המיסוי (32:32) - - כלל הריכוזיות וחוכמות בדיעבד (36:12) - - גם במכירה יש סיכון (39:08) - - אז איך באמת עושים את זה? (44:01) - סיכום קצר.

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבועי של קונים מוכרים דיברנו על שתי מילים שעשו הרבה רעש – “משק אוטרקי”. ניסינו להבין מה עמד מאחורי האמירה של נתניהו, למה היא טלטלה את השוק, ובעיקר – מה משקיעים אמורים לעשות עם זה.משם זרמנו ל”קטַרגייט” – המהלכים שקטאר מריצה מאחורי הקלעים מול ישראל, כולל סנקציות, ביטולי עסקאות וניסיון להפעיל לחץ דרך אירופה וארה”ב. דיברנו גם על הנאום של ביבי, ולמי הוא בעצם היה מיועד – לדעתנו? בכלל לא לישראלים.יאיר חזר מסיור השקעות במיאמי ובניו יורק, וסיפר על המפגש עם אדם נוימן, יקיר גבאי והגלקטיקוס של קנדה גלובל. שאלנו: האם מה שעבד להם פה – יעבוד גם שם?דיברנו גם על הריבית בארה”ב, שוק העבודה, גידול מטורף באשראי צרכני, והאם ה-AI באמת כבר מחליף עובדים. (רמז: כן. תשאלו את פייבר.)ולקינוח – פינת שימו לב עם כל מה שצריך לדעת על  מור השקעות, יוחננוף, פוקס, ואפילו קצת עצבים על אירפורט סיטי.מקווים שתהנו  (00:00) - - טרום פתיחה: תופעות מטרידות במיאמי ביץ׳ (05:58) - -ארה״ב: ריבית, אינפלציה, ואשראי צרכני (15:25) - - ישראל: אינפלציה, שוק הדיור ועוזרות בית אוטרקיות (19:12) - - קנדה גלובל ואדם נוימן במיאמי ביץ׳ (27:18) - - רשמי נדל״ן מניו יורק (37:44) - - קטארגייט האמיתי (54:22) - - שימו לב! פייבר, מור, יוחננוף פוקס ועוד! (01:06:58) - - נו מה נהייה? (00:00) - Chapter 9 (00:00) - Chapter 10

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבועי של “קונים מוכרים” חשבנו שהכל מתחיל בארה”ב: נתוני תעסוקה חלשים במיוחד מעלים את הסבירות להורדת ריבית דרמטית, בעוד המשקיעים ממתינים לנתוני ה־CPI הקרובים שיכריעו את הכיוון.אבל אז הגיעה הדרמה הגיאו־פוליטית  לשיאה עם חיסול בכירי חמאס בקטר – .השוק מגיב בעליות חדות, כשההערכה היא שמדובר בצעד שמקרב לעסקה כוללת ולסיום הסבב.משם אופן טבעי הדיון עובר אל תל אביב, שם מניות הנדל״ן מזנקות על רקע הציפייה להורדת ריבית. חג׳ג׳ נדל״ן ושופרסל מושכות תשומת לב במהלך עסקאות ושיפור השקיפות. גם בשוק הרכב נרשמה נקודת ציון היסטורית: מותג צ’רי הסיני עקף לראשונה את טויוטה  במכירות חודשיות.בין לבין, סקירה על גיוסי הענק בשוק ההון – נאווטס, וויקס וגילת – שמוכיחים כי המוסדיים צמאים לעסקאות ומחזקים את התחושה ששוק ההון הישראלי נמצא בעיצומו של רתיחה.פינת “קונים מוכרים” מוקדשת לרב בריח – חברה ותיקה שמנסה לבצע טרנראונד. נועה רואה פוטנציאל לשיפור תפעולי והפחתת חוב, בעוד אריק מזהיר מהתלות בשוק הבנייה המקומי ומהסיכונים הניהוליים.בקיצור, פרק  שמחבר בין כותרות, מספרים והמציאות בשטח.מקווים שתהנו (00:00) - Chapter 1 (00:00) - טרום פתיחה: ביל אקמן ודניאל עמית (06:09) - - נתוני תעסוקה חלשים (16:22) - -בגיזרה המקומית (22:54) - - בקטאר מחסלים בתל אביב מתחממים (27:49) - - שימו לב: חג׳ג׳, שופרסל,וויקס, נאוויטס ועוד... (48:32) - - נו מה יהיה עם חברות האחזקה? (53:36) - - קונים מוכרים: רב בריח (01:14:57) - - כמה לייקים בסוף?

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק הזה אנחנו דווקא מתחילים דווקא מהחיים עצמם – כמה באמת עולה לשלוח ילד לגן פרטי, ולמה מחקר מראה שהשקעה בגיל הרך היא התשואה הכי טובה שיש.משם אנחנו גולשים לדרמה הגדולה באירופה: התשואות על אג”ח בריטניה וצרפת מזנקות לרמות שלא ראינו שנים. האם זו תחילתו של משבר חובות חדש, או סתם עוד סיפור שעיתונאים אוהבים לנפח?כמובן שגם טראמפ לא נשאר מחוץ לתמונה. בית משפט בארה”ב ביטל חלק מהמכסים שהטיל, אבל אנחנו מסבירים למה זה בעיקר “קצף על הגלים” ולא מה שיזיז את השווקים באמת.ובצד המקומי – מגדלי מנגו בצפון נאלצים לתת לפרי ליפול מהעץ בגלל עודף יבוא מברזיל. סיפור קטן שממחיש כמה החלטות מעבר לים משפיעות על הכיס של החקלאי הישראלי.כשזה מגיע לשוק ההון הישראלי, המסר ברור: הכסף הקל כבר לא כאן. אחרי שנה מטורפת בבנקים, בביטוח ובבתי ההשקעות, מי שרוצה להמשיך להרוויח יצטרך לעבוד קשה יותר ולעבור לסטוק-פיקינג אמיתי.לאחר מכן עברנו לדבר על דילמה שכל משקיע מכיר: קרנות נאמנות או תיק מנוהל? ניתחנו והסברנו איפה היתרונות והחסרונות של כל אחד. ולסיום פינת שימו לב – עם נובה שמגייסת חצי מיליארד דולר, זהב ששובר שיאים, ובסר שחוזרת לגייס אחרי שנים של הפסקה. (00:00) - - טרום פתיחה: מרימים לכדורסל (02:39) - - התשואה הגבוהה ביותר (07:49) - - נפרדים מאוגוסט (10:34) - - טראמפ קיבל ברקס (14:49) - - על מנגו ומכסים (17:54) - - אירופה בצרות צרורות (30:17) - - נגמר הכסף הקל (40:14) - - קרן נאמנות או תיק מנוהל? (55:14) - - שימו לב

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבועי של קונים מוכרים התכנסנו לשיחה סוערת על השבוע בשווקים – בארה”ב, בישראל ובעולם יחד עם אריק שחזר מפגרת אוגוסט וגם חגג יום הולדת במהלך ההקלטה. הדיון נפתח עם נאומו של יו”ר הפד בג’קסון הול והרמזים להורדת ריבית בספטמבר, וממשיך לסערה הפוליטית סביב פיטורי ליסה קוק בידי טראמפ – מהלך שמעלה שאלות קשות על עצמאות הבנק המרכזי ועל אמון המשקיעים.בישראל, המומנטום שאפיין את תחילת השנה נבלם: יציאת כספים זרים, זהירות מצד המוסדיים ואי־ודאות פוליטית וביטחונית. ועדיין – הכלכלה הישראלית מציגה חוסן יוצא דופן: רווחי שיא בבנקים, דוחות חזקים בחברות הביטוח וצמיחה למרות הוצאות ביטחוניות עתק.נוסף לכך, הקדשנו דיון לתובנות מעולם ההשקעות האלטרנטיביות – עם סיפורי שטח ולקחים חשובים לכל משקיע.בפינת “שימו לב” שמנו לב בעיקרל מימושים בבנקים, גיוסי הון, דוחות מעורבים בענף המלונאות, צריכה מוגברת ברשתות האופנה, וגם ההפתעה – הנפקות צפויות בענף החלב. נקודת מבט שונה על אירועים שלרוב חומקים מתשומת הלב.פרק עמוס במיוחד בדיונים וניתוחים,  אנקדוטות אישיות וציטוטים משמעותיים–עם כל הסיבות למה שמניע את השווקים.מקווים שתהנו (00:00) - Chapter 1 (00:00) - - טרום פתיחה (03:00) - - נאום כניעה בג׳קסון הול (09:21) - - הנשיא ו״המושלת״ (11:41) - - אריק משלים פערים (36:04) - - אלטרנטיב זה לא רק שם (39:32) - - ההשקעה שהסתבכה (50:28) - - מסיבת הפתעה (52:23) - - בין האופטימיות לאופוריה (01:04:01) - - שימו לב!

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>בפרק השבוע של קונים מוכרים צללנו לשבוע רווי אירועים בשוקי ההון – בין וול סטריט לתל אביב, ובין פסגת טראמפ–פוטין לקרב על ים המלח.הדיון נפתח בארה״ב, שם נתוני אינפלציה ותעסוקה מציירים תמונה סותרת: שוק עבודה שמאבד גובה לצד צריכה פרטית שממשיכה לשבור שיאים. מה זה אומר על החלטת הריבית הקרובה? ולמה הפד שוב מוצא את עצמו מבולבל?בישראל, מדד יולי עלה ב־0.4% בהובלת מחירי הנסיעות לחו״ל ושוק שכירות לוהט, שמושפע גם מהרס דירות במלחמה. על הרקע הזה – האם בנק ישראל יכול להרשות לעצמו שינוי בריבית?הפרק מתרחב גם לזירה הטכנולוגית: המשבר המתמשך באינטל, הצורך של ארה״ב ביצרנית שבבים מובילה, והמאבק מול TSMC וסין. כמאמר שרמן: “השבבים הם חומר הגלם של מלחמות” – ומי שיישאר מאחור, ימצא את עצמו בעמדת נחיתות.בפינת “שימו לב” התייחסנו  לשורה של דוחות וחברות: פורמולה שסוגרת אקזיט בסאפיאנס, דלתא שמציגה רווחיות מרשימה למרות ימי הלחימה, וערימות המזומן של רמי לוי וויליפוד שמעוררות ויכוח אם מדובר באסטרטגיה או חוסר יעילות. גם האשראי החוץ־בנקאי מקבל זרקור – עם דגש על מי יכולה לצמוח בלי להזדקק להנפקת הון.ובפינת קונים מוכרים – ICL (כיל). מצד אחד: מובילות בשוק הברום, כניסה לעולם סוללות ה־LFP ותוכנית לייצור בארה״ב ובאירופה. מצד שני: תלות במחירי אשלג ופוספט, תחרות עולמית גוברת ואי־ודאות גדולה סביב חידוש הזיכיון בים המלח אחרי 2030. האם זו הזדמנות או מלכודת?פרק עמוס תובנות, אנקדוטות ושיחות מאחורי הקלעים – על המקרו הגלובלי, השוק המקומי, והחברות שמנסות לנווט בין כל החזיתות.מקווים שתהנו (00:00) - טרום פתיחה:קשוח באוגוסט (05:54) - - אינדיקטורים סותרים ותמחורי שיא (16:37) - - משקיעים בורחים ממניות? (17:41) - - המדד לצרכן בישראל (21:07) - - לקראת החלטת ריבית (23:16) - - אינטל - הנשק של טראמפ מול הסינים? (31:46) - - שימו לב! (44:42) - - קונים או מוכרים: icl (כי״ל) (00:00) - Chapter 9

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>אפל זורחת, גוגל לוקחת, מאנדיי צונחת וישראכרט מנותחת - זו התמצית של מה שהיה לנו בפרק השבועי של קונים מוכרים, שהתחיל עם הידיעה על המכס המיוחד של טראמפ על תעשיית השבבים שהוחרג לטובת מי שידע לשחק את משחק החנופה הנכון וגם להתחייב על כסף. לטים קוק מנכ״ל אפל זה הצליח במיוחד, והשוק צ׳יפר אותו על זה, למנכ״ל אינטל הלך קצת יותר קשה, אבל גם הוא יצא מזה בסוף.מהצד השני אנבידה ו- amd נתקלות בבעיות משני צידי המתרס, וגם האינפלציה עשתה סימנים של התמתנות במבט ראשון, אבל המבט השני כבר היה פחות מבשר טובות, וזה מה שהשוק הגיב אליו בסוף.בגיזרת היזראלי רילייטד = מאנדיי קיבלה חתיכת סטירה השבוע כשנחתכה ב- 30% למרות שעמדה בתחזיות. האם גוגל אשמה בהכל והאם השוק מאמין שיש לבחון מחדש את תיזת חישוב מכפילי חברות התוכנה שאת מירב הלקוחות רוכשות אונליין?בתל אביב אוגוסט ממשיל במומנטום השלילי שלו כאשר רוב הסקטורים השילו כבר כמה אחוזים טובים מתחילת החודש, בהובלת סקטור הבנייה שכבר מינוס 10...האם מדובר בתיקון מתבקש או נק׳ פיתול?ולסיום, החוב שלנו משבוע שעבר, פינת קונים או מוכרים עם ניתוח של חברת ישראכרט - חברת כרטיסי האשראי הוותיקה והגדולה בישראל, עם מיליוני כרטיסים ונתח שוק של יותר מ- 40%  - אך פה מסתיימת ההובלה שלה כאשר בשאר הפרמטרים היא מפגרת מאחור אחר המתחרות. האם יצחק תשובה שעתיד לרכוש את גרעין השליטה בחברה ידע להרים את העסק? האם השוק כבר מתומחר שינוי בדנ״א של החברה? כל האתגרים, וכל הסיבות בעד ונגד בדיון על החברה.מקווים שתהנו.

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>השבוע לכבוד הפרק הארבעים, קיבלנו חיזוק מגדרי ומקצועי עם הצטרפותה של נועה שרמן לפאנל שמביאה עימה הרבה מאוד רקע ונסיון של עבודת מחקר מעמיקה ושליטה מרשימה בפרטים.את הפרק השבועי שלנו פתחנו עם סיכום של חודש יולי בשווקים, שהיה לא רע כמעט בכל הגאוגרפיות ובכל הסקטורים (למעט הבריאות) אבל הסתיים בגמגם קל, ולפי איך שאוגוסט נפתח - גם את זה אף אחד כבר לא זוכר.מצד אחד, הפד הותיר את הריבית על כנה- מצד שני יש כבר לא מעט קולות שטוענים שארה״ב כפסע ממיתון, והם נתמכים גם בדוח תעזוקה חלש מהצפוי (עם תיקונים אחורה) וגם בעוד נתוני מאקרו שליליים.מצד שלישי, הכוכבות של וול סטריט לא ממצמצות לרגע ומפציצתות עם דוחותש הכו את כל השורות וכל התחזיות....אז לאן כל זה יתכנס בסוף?טראמפ בינתיים כבר סגר את רוב הסכמי הסחר, והאינפלציה במחירי המוצרים כבר מתחיל להרים ראש, האם צריך להתרגל שוב לאיומי הסטגפלציה ?בישראל המומנטום של השנה האחרונה מתחיל ללכת לאיבוד ולזלוג לנו מבין האצבעות. אחרי ראלי שנישא על גלי האופטימיות וכנפי האופוריה של העוצמה הצבאית, נראה שללא כיוון לפתרון מדיני ברור השוק יצטרך לספוג יותר מתיקון מתבקש. בינתיים התיקון המתבקש מגיע בדיוק מהאזורים אותם סימנו לאורך הדרך - פיננסים וביטוח,  וכולנו מקווים שזה יסתיים שם.פינת שימו לב לקחה אותנו לכמה פינות נסתרות בשוק וגם לכמה ארועים הזויים כמו הפסקת מסחר בחברה הלא נכונה....רצינו להספיק גם קונים מוכרים  על ישראכרט , אבל זה כבר יחכה לפרק הבא.זהו בגדול להשבוע, היו כמובן עוד כמה עניינים בין לבין,מקווים שתהנו. (00:00) - יום הולדת 40 (03:00) - - מסכמים את יולי (06:15) - - סערת אוגוסט (16:55) - - טראמפ סוגר את המכסים (24:17) - - הביג טק מפציצות השאר מתאמצות (37:57) - - ישראל מאבדת מומנטום (50:09) - - שימו לב (00:00) - Chapter 8

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>הפרק השבועי שלנו נפתח עם החדשות על הסכמי הסחר של טראמפ מול האיחוד האירופאי שבחלקו יצא לא כ״כ מבסוט מכל העניין, ויש מי שכבר הכריז על טראמפ כמנצח הגדול של הסיפור, כאשר ברקע וול סטריט ממשיכה בשלה, עונת הדוחות מעבירה הילוך, וגוגל מצביעה על כך שהמצב אולי טוב משחושבים..משם יצאנו להפסקת הפרסומת שהסעירה את הרשתות וגם את השוק, והיא אולי יותר מהכל סממן לשלב הזה בסייקל בו נמצאת כרגע וול סטריט,מה שבאופן די זורם הביא אותנו לדסקס את ההצרה של הרשות לניירות ערך על כוונתה להביא לחיסול תופעת המלצת המניות ברשתות החברתיות בפידים ובקהילות השונות. כמו בכל עניין- גם לנו הייתה דעה נחרצת בנושא. בשוק הישראלי סקטור הביטוח ממשיך לככה גם כאשר האחרים קצת פחות, מה שהוביל אותנו לדיון מעמיק על תמחור תעשיית הכסף בישראל והאם הגענו לקצה גבול היכולת של השוק לספוג מחירים כאלה או שזו רק ההתחלה...הקדשנו גם חלק נכבד לדו״ח שפרסם השבוע הצוות לבחינת מעורבות הבנקים בקביעת מחירי הדיור, בראשות פרופ׳ אבי שמחון, ותהינו אם זו באמת הסיבה העיקרית לעליית מחירי הנדל״ן בישראל או שאולי בעצם יש עוד כמה יותר מכריעות.וסיימנו בפינת שימו לב, עם הפניקס, דיור בארה״ב, זוהר לוי וסאמיט, קים קרדשיאן ועוד....מקווים שתהנו. (00:00) - - טרום פתיחה (02:49) - - טראמפ סוגר עסקה (08:36) - - גוגל והמשך עונת הדוחות (11:32) - - הפסקת פרסומות (15:39) - - הרשות נגד הרשתות (22:26) - - תעשיית הכסף שווה את הכסף? (34:42) - - הוועדה להורדת מחירי נדל״ן (47:47) - - שימו לב

לעמוד ניתוחי כל המניות שעלו בפודקסט לחצו כאן>>השבוע אירועי מאקרו פחות נתנו את הטון, אז התרכזנו יותר במיקרו, ולעיתים גם במיקרו של המיקרו.עונת הדוחות בוול סטריט החלה בהילוך חמישי, ויאיר דרורי נציגנו בפזורה הפורטוגלית שקפץ זמנית לברצלונה, נתן לנו הצצה לחלק מהדוחות הבולטים שפורסמו עד כה, ומה ניתן ללמוד מהם לגבי מגמות כלליות.בישראל הבנקים לקחו אתנחתא קלה, אבל בסך הכל השוק המשיך להפגין עוצמה והמשכיות.את רוב הפרק הקדשנו לנושא האנליזה מהשטח ואיך החוויות האישיות שלנו יכולות לעזור לנו גם כמנהלי השקעות של אחרים או של עצמנו. מי שעוקב מכיר את הדיונים על ביקורים ברשתות השיווק, הקמעונאות, האופנה, שיחות עם נציגי הסלולר, ביקור במרכזי מכירות של נדל״ן למגורים ועוד...אבל שום דבר מזה לא מתקרב לשיא השיאים של הפרק הזה בו אריק, סוף סוף, אחרי כמה שנים טובות, מצא קולקציה שהוא אהב בנייק- ואף הגדיל להביא אותה לאנבוקסינג באולפן - לכן גם מומלץ לצפות בוידאו הפעם.האם זה מסמל היפוך מגמה של נייק? לא חותמים על זה - אבל בטח שאפשר ללמוד מזה איך לחבר את המסקנות שלכם בצרכנים- לחברות ולמניות שאתם משקיעים בהן - אבל.... גם לא ליפול להטיות אישיות.את הפרק סיימנו בפינת שימו לב עם כל מיני סיפורים מעניינים מהשוק, ולקינוח - ביטקוין, כן או לא?מקווים שתהנו. (00:00) - הודעה קצרה (01:05) - - טרום פתיחה (03:32) - - הצצה לעונת הדוחות (16:49) - - אין חדש בתל אביב (19:38) - - אנליזה מהשטח: מבוא (23:55) - - אנליזה מהשטח :נדל״ו למגורים (32:54) - - אנליזה מהשטח: מופע הנעליים (52:07) - - שימו לב! (01:02:08) - ביטוקיון- כן או לא?

ספיישל קונים מוכרים: מה עושים עם ה-RSUs: אנבידיה.לאחרונה הגיעו אלינו לא מעט פניות מעובדי חברות ביג טק- ובמיוחד מעובדי אנבידיה, עם בקשות לניתוח החברות בהן הם עובדים, ומתן מענה לאחת הדילמות המרכזיות של עובדים בחברות הללו - למכור או לא למכור את המניות שקיבלו כחלק מהטבת השכר. במיוחד אצל מי שהנתח הזה הפך למהותי ועיקרי בסך ההון המשפחתי שלו, ובחלק מהמקרים אף הפך לסכום משנה חיים.אז לטובת העניין החלטנו להקליט פרק מיוחד של קונים מוכרים שמתרכז הפעם בחברה אחת בודדת, מתוך מטרה גם להציע ניתוח עומק של החברה, התיזה השורית והדובית, אבל גם לספק נק׳ מבט תכנונית שלוקחת בחשבון עוד אלמנטים נוספים שיש לשקול כעובדי החברה.בפרק הזה הפאנל שלנו מורכב משחר כהן, מנהל קרן הגידור לוסיד קפיטל אשר מתמחה בעולמות הטק, ודפי צבר, מתכננת פיננסית בכירה עם הרבה מאוד נסיון בעיקר עם עובדי ביג טק, בדגש על אנבידיה.הפרק הזה רק פותח את הדיון ושם על השולחן את כל מה שכדאי לחשוב עליו - כמובן מי שרוצה להמשיך איתנו את הדיון - מוזמן לפנות באופן אישי.לתשומת ליבכם - גירסת הוידאו של הפרק מגובה במס׳ שקפים שליוו את הדיון.מקווים שתהנו.לאתר פלאניט: https://planit-inv.co.il/לאתר לוסיד קפיטל: https://www.lucidcap.net/ (00:00) - Chapter 1 (00:00) - פתיחה (03:30) - - קונים או מוכרים אנבידיה? (22:27) - - אז מה תכלס עושים עם ה- RSUs?

לקטעים נבחרים מתוך הפודקסט, מניות נבחרות ופרקים מלאים לחצו כאן>>השבוע טראמפ בעוד הכרזות על מכסים משמעותיים אבל השוק ממשיך ללעוס את הטאקו שלו בשלוות נפש...וזה כבר עלול להתחיל להסתבך, כי את השפעת המכסים הצרכן האמריקאי כבר מתחיל להרגיש באינפלציה....אז בשלב כלשהו, מישהו יצטרך  לפנות את הדרך במשחק הצ׳יקן הזה.גם בישראל האינפלציה קצת הפתיעה לרעה, אבל זה לא בגלל מכסים, וכנראה שגם פחות יחזיק מעמד. בינתיים הרבה נתונים על שוק הנדל״ן שבעיקר מראה על קיפאון ועל בעיה בביקושים, אבל  בשונה מבד״כ, דווקא שוק היוקרה נותן בראש.אולי בגלל שבעלי העניין הרוויחו לא רע בבורסה המקומית והיום הם כבר באים לממש...וזה קורה במספרים גדולים- האם זה טוב או בעייתי?לקראת סיום נתנו הרבה שימו לב שהיה קצת מורחב מהרגיל, עם הרבה סיפורים מהשוק, וגם כמה תובנות על תמחור של סקטורים שונים. מקוים שתהנו. (00:00) - - טרום פתיחה (02:18) - - טאקו מכסים (13:15) - - מזל טוב לאנבידיה (20:20) - - אינפלציה מפתיעה בישראל (23:20) - - דיון נדל״ן (46:00) - - בעלי העניין מוכרים (54:47) - - שימו לב!