从前有三兄弟，他们手足情深，相亲相爱。可是老大被巫师变成了一只苍鹰，老二被巫师变成了一头鲸，只有幸运的老三逃了出来。路上，他听说公主中了魔法，被关在了金太阳宫。已有二十三个年轻人冒险去救她，可都惨死在那儿。老三便拿定主意，要去寻找金太阳宫，救出公主。老三日夜兼程地赶路，来到了一片大森林。突然，他看见两个巨人在为一顶帽子争吵不休。原来那是个如意帽，如果戴上它，想到哪儿就到哪儿。老三对巨人们说：“我来帮你们吧。我带上帽子先走一会儿，然后再叫你们，谁先追上我，帽子就归谁。”巨人们觉得这是个好主意，便答应了。老三带上如意帽一直往前走，心里老是想救公主。结果，他叹了口气说：“唉，我要是马上到金太阳宫门前多好啊！”可话刚出口，他就站在金太阳宫门前，原来是如意帽帮了他。

老三找到了公主，可是美丽的公主已经被巫师变成了丑陋的姑娘。公主对老三说：“你得到水晶球，把它拿到巫师面前，就可以破他的魔法。从这儿下去有一口泉水，那里有一头公牛。如果你把它杀掉，一只火鸡就会从它体内飞出来。火鸡肚内有一颗蛋，烧得红红的，蛋黄中就藏着那个水晶球。但鸟不会放下蛋来，除非迫不得已。如果蛋落到地上，就会立刻燃起熊熊大火，蛋就会自己熔化，里面的水晶球也不例外，如果这样，一切都白费了。”

于是，老三来到了泉水边。经过长时间的搏斗，老三把剑捅进了牛肚，公牛倒下了，转眼间从牛肚里飞出了一只火鸡。火鸡刚想飞走，变成苍鹰的大哥就从云层里扑了下来，把它赶到大海边，又用嘴啄它。火鸡无奈地扔下了那颗蛋。可是蛋掉在了沙滩上的一座屋顶上，屋顶立刻着了火，眼看蛋就要熔化了，这时大海掀起了浪头，压住了火势。原来这浪潮是变成鲸的二哥游过来掀起的。火被扑灭了，老三找到了那颗还没熔化的蛋，取出水晶球，把它拿到了巫师的面前，巫师的魔法被破除了。于是，老三的哥哥们和公主都变回了原来的样子。老三和公主也举行了婚礼，他们幸福地生活在了一起。