O epizóde

Roman Scherhaufer z European investment centre (EIC) je expertom na investovanie s takmer 30- ročnými skúsenosťami. V rozhovore s Dávidom Krajciarom, directorom spoločnosti Prosight Slovensko, rozoberá dôležitú súčasť finančnej gramotnosti - investovanie na akciových trhoch. Okrem zodpovedania otázok, kam správne investovať a či ísť na vlastnú päsť, sa dozviete aj to:

• ako funguje spoločnosť EIC a čo je jej úlohou, 





• kto je to obchodník s cennými papiermi, 





• ako diverzifikovať investičné portfólio, 





• či je lepšie investovať prostredníctvom investičného sprostredkovateľa, brokera alebo svojpomocne, 





• prečo sú ETF fondy populárne a koľko peňazí do nich klienti dávajú, 





• kde “ležia” vaše peniaze, ktoré ste investovali a ako si ochrániť vklady, 





• aký môže mať vojna na Ukrajine vplyv na vývoj akciových trhov, 





• názor na kryptomeny a iné rizikové investície. 

O hosťovi:  
Roman Scherhaufer sa pohybuje vo svete investícií od roku 1993. Spoluzakladal European investment Center, kde pôsobí ako predseda predstavenstva. Zároveň je predsedom Etickej komisie Asociácie finančných sprostredkovateľov. 

European investment Center (EIC) je fondová platforma, ktorá spravuje majetok vo výške 350 miliónov eur pre viac ako 75-tisíc klientov. Jej členmi sú finančné inštitúcie a poskytovatelia investičných služieb, ktorí majú vďaka členstvu prístup k viac ako 1500 podielových/ETF fondom od renomovaných svetových správcov. Zaraďujú sa tak k najväčším finančným inštitúciám svojho druhu v našom regióne. 

Linky z podcastu:
 www.eic.eu

Youtube video

<figure class="wp-block-embed is-type-video is-provider-youtube wp-block-embed-youtube wp-embed-aspect-16-9 wp-has-aspect-ratio"></figure>

Prepis epizódy

Moderátor: Dávid Krajcár

Hosť: Roman Scherhaufer (zakladateľ spoločnosti European Investment Centre)

Dávid Krajcár: Dobrý deň, milí poslucháči. Vítam vás pri ďalšej z epizód podcastu NA ROVINU o peniazoch. Ja sa volám Dávid Krajcár a som directorom spoločnosti PROSIGHT Slovensko. Spolu so svojím obchodným tímom sa venujeme stovkám klientov po celom Slovensku pri manažmente ich osobných financií, ale práve pomocou týchto podcastov sa snažíme tieto informácie zdieľať širokej verejnosti. Dnešná téma podcastu je investovanie. Kam správne investovať svoje prostriedky, či sa poradiť s odborníkom, ako to urobiť, respektíve či to robiť na vlastnú päsť. Ako sa dostať vôbec na pole toho investovania. V dnešnej téme som si dovolil k diskusii prizvať naozaj odborníka na slovo vzatého a je ním spoluzakladateľ spoločnosti European Investment Centre Roman Scherhaufer. Spoločnosť EIC spravuje majetok v hodnote viac ako 350 000 000 € pre vyše 75 000 klientov. Spolu vykonávajú mesačne takmer 150 000 transakcií a celkovo sa dá u nich vybrať z ponuky vyše 15 000 podielových a ETF fondov. Roman, ja vás u nás vítam.

Roman Scherhaufer: Dobrý deň, zdravím poslucháčov Prosightu.

Dávid Krajcár: Ďakujeme. Som veľmi rád, že ste prijali naše pozvanie. Naozaj ste 1 z našich top partnerov na poli investícií. Čo sa týka vlastne vašej spoločnosti, veľa klientov ju  by som povedal takto až nevníma ako možno ako nejakého top hráča na poli investovania. Keďže vy ste vlastne viac-menej platforma, pomocou ktorej sa vstupuje na ten trh investovania. Ale aby sme nešli hneď k tým takým detailom ohľadom toho investovania, povedzte mi niečo o vás, čo sa týka možno nejakého vstupu do sveta tých investícií.

Roman Scherhaufer: No, ja osobne som do sveta investícií vstúpil myslím, že to bol rok 1994 tak dôkladnejšie už, keď som ešte počas vlastne vysokej školy nastúpil do Tatra banky ako dealer vlastne kapitálového trhu. No a odvtedy vlastne som stále na tomto trhu. To je zaujímavé, že nezmenil som proste a stále som v tom sektore financií.

Dávid Krajcár: Takže vy ste od začiatku vlastne boli orientovaný naozaj na ten kapitálový trh, na tie investície?

Roman Scherhaufer: Áno, áno, áno. V podstate revolúcia bola v osemdesiatom deviatom. To som bol tretiak myslím. A v štvrtom ročníku, vlastne už keď sme sa rozhodovali, že kam, no tak vtedy začali chodiť tie firmy, že dealeri a tak tie západné. No, tak to ma trošku tak očarilo – proste matematika, jazyky a to obchodovanie. V komunizme neexistoval kapitálový trh, hej, ako taký. Čiže to bolo úplne niečo nové. Takže som bol rád, že som vlastne sa vydal týmto smerom a sme to, v deväťdesiatych rokoch sme to tu vlastne budovali.

Dávid Krajcár: Jasné. No, toto sú veľmi zaujímavé veci, pretože kapitálový trh asi veľa starším ročníkom nič nehovorí. Vravím, mali sme tu, mali sme tu nejaké doby minulé. Čo sa týka vašej spoločnosti, ako by ste ju definovali? To znamená, ja som aj povedal niečo, že ste ako platforma. Ako by ste sa definovali spoločnosť?

Roman Scherhaufer: No, je to presne, presne to treba trošku upriamiť, lebo väčšinou nás definujú zle. My sme, áno, my sme fondová platforma a znamená to, že vlastne my poskytujeme iným finančným subjektom, medzi ktorých rátame aj SFA subjekty, nielen OCP a banky, že môžu u nás outsourcovať vedenie účtov pre svojich klientov. Čiže nemusia si oni budovať svoju štruktúru, svoju licenciu OCP, aby mohli aj otvárať účty klientom a zároveň aj obchodovať na tých trhoch. To zabezpečujeme my. A oni sa sústreďujú na správu majetku. Čiže na tom investičnom poli napríklad PROSIGHT sa snaží zhodnocovať majetok svojim klientom, hej, že v podstate má nejaké štruktúry, nejaké portfóliá, ktoré sa snaží teda predávať, čo najlepšie radiť tým klientom, aby tí čo najviac zhodnotili. To je ich job. A náš job je, aby to všetko – to, čo tomu klientovi poradia – my sme vedeli efektívne lacno mu nakúpiť. Takže preto sme aj vlastne broker + custodian a sme fondová platforma. A, samozrejme, sme jediní na tomto trhu možnože aj v Európe, ktorí sa špecializujeme čisto na toto. Čiže nemáme konkurenciu, pretože sme taká infraštruktúrna spoločnosť. Všetky tie spoločnosti, ktoré vy tu poznáte, ktoré inzerujú že investovanie a podobne, tak väčšinou spolupracujú s nami, že my vedieme ich klientom účty. Ale my sme taký vlastne taký broker v pozadí. To znamená, že my nemáme vlastných klientov. Ja osobne neposkytujem rady, že ako investovať do čoho a tak ďalej, nezostavujem portfóliá klientom. To robia všetko naši členovia, tých je vyše 100. Sú to jednak teda subjekty s licenciou SFA, licenciou O.C.P., máme tam aj nejakých lokálnych správcov z Čiech, čo sú niečo ako správcovské spoločnosti, poisťovne povedzme niektoré. Takže týmto všetkým my poskytujeme vlastne náš servis.

Dávid Krajcár: Spomenuli ste to O.C.P., to znamená obchodník s cennými papiermi. Nie je to asi jedna osoba, nie, ako obchodník ako taký?

Roman Scherhaufer: Áno.

Dávid Krajcár: Ako by ste našim poslucháčom možno zadefinovali toho obchodníka s cennými papiermi? Kto to je?

Roman Scherhaufer: No, je to, je to vlastne firma, ktorá má nejakú licenciu na poskytovanie určitých investičných služieb. U nás sú 2 také pojmy, ktoré je potrebné. Je to samostatný finančný agent (SFA skratka) alebo O.C.P. To sú také 2 najvýraznejšie typy obchodníkov s cennými papiermi, lebo aj SFA je zjednodušený obchodník s cennými papiermi. A záleží teda, aké služby poskytuje. U nás na tomto trhu väčšinou napríklad firmy ako ja neviem PROSIGHT, OVB, ja neviem Umbrella, alebo ja neviem Finax, ACROSS, Capital Markets poskytujú takzvané zhodnocovanie toho majetku klienta. Čiže oni potrebujú licenciu buď na investičné poradenstvo, alebo na riadenie portfólia. To sú dve služby, prostredníctvom ktorého sa poskytujú vlastne služby zhodnocovania majetku alebo takzvaný Wealth Management. Čiže v tomto sektore pôsobíte aj vy. No a my sme takisto O.C.P.-čko, ale zase my máme licen